A colônia da Pensilvânia foi fundada em 1682 por William Penn. Em 1700, a Pensilvânia era a terceira colônia mais rica do Novo Mundo, bem como a terceira maior colônia.
William Penn adquiriu a Pensilvânia com uma concessão de terras concedida a seu falecido pai, o almirante William Penn, pelo rei Carlos II da Inglaterra. Depois de fundar a colônia, ele estabeleceu uma assembléia representativa que foi escolhida e eleita por proprietários de terras na Pensilvânia. Penn concedeu liberdade de religião e culto a todos os colonos da Pensilvânia depois que foi fundada. Penn fundou a Pensilvânia para libertar a si mesmo e a outros quacres da perseguição baseada na religião durante os anos 1600.
Penn originalmente chamou o território de Nova Gales, mas depois mudou o nome para Sylvania. O rei Carlos II deu o nome à colônia da Pensilvânia em homenagem ao almirante William Penn.