A inflação, especialmente a inflação alta, aumenta os lucros, bem como o custo de fazer negócios, e implica maior demanda por produtos a preços mais altos e um mercado de trabalho restrito com salários em alta. A Investopedia relata que a inflação "não é intrinsecamente boa ou má".
A inflação está presente quando os preços estão mais altos do que antes. O Conselho de Governadores do Sistema do Federal Reserve relata que uma taxa de inflação de 2 por cento é consistente com o mandato do Federal Reserve para o máximo de empregos e lucratividade estável. Essa pequena quantidade de inflação garante que a economia seja capaz de crescer e que os negócios sejam lucrativos o suficiente para manter e expandir gradualmente a força de trabalho.
A inflação acima de 2% pode causar uma "espiral inflacionária". Nesta situação, os preços são empurrados para cima pela crescente demanda do consumidor. As empresas são lucrativas e contratam agressivamente para combinar a produção com a demanda. Mercados de trabalho restritos levam a aumentos salariais. Isso leva a um custo de vida mais alto com aluguéis, valores de casa, preços ao consumidor e preços de matérias-primas mais altos. Isso representa um aumento ainda maior na demanda por produtos e serviços, o que também aumenta os preços, aumentando ainda mais os lucros da empresa. O aumento dos lucros da empresa leva novamente a mais contratações, o que continua a exercer pressão inflacionária sobre os salários e os preços. O Business Directory descreve isso como "Reforçando o feedback de um círculo vicioso".
