No Paraguai, um dos principais costumes da família é que os padrinhos são muito respeitados e cuidadosamente escolhidos. A maioria da população é católica romana, e todos os principais feriados cristãos são celebrados com alguns costumes paraguaios distintos incorporados. Outras tradições importantes giram em torno do artesanato feito à mão e reforçam o guarani, a língua indígena do país.
Na cultura paraguaia, os padrinhos costumam ser pessoas com melhores condições financeiras do que os pais reais e devem ajudar a fornecer suporte financeiro aos afilhados. Os feriados cristãos são eventos importantes no Paraguai, especialmente o Natal. Durante a época do Natal, é tradicional que as famílias exibam presépios em suas casas e igrejas e passem o tempo com os parentes. Na véspera de Natal, as famílias ficam acordadas até tarde preparando uma refeição festiva para ser saboreada à meia-noite, servida com clérigo, uma bebida festiva semelhante à sangria.
O Dia da Independência, comemorado em 15 de maio, é um grande feriado nacional que comemora o dia em que o Paraguai conquistou sua independência da Espanha. As festas tradicionais, incluindo fogos de artifício, desfiles e concertos, acontecem ao longo de dois dias. O Paraguai também se orgulha de suas raízes indígenas. O artesanato feito à mão é uma parte importante da preservação da herança guarani nativa do país. Os mercados estão cheios de artesãos que elaboram rendas, bordados, esculturas em madeira, cerâmicas e cestos trançados. Falar a língua guarani é uma fonte de orgulho cultural e é ensinada em todas as escolas.