O nome Peru é derivado da palavra "Biru". Quando os conquistadores espanhóis chegaram à América Central entre 1521 e 1522, eles descobriram que o governante do que hoje é o Panamá era um homem chamado Biru. Eles chamaram a região ao sul do Panamá de Biru.
Os conquistadores espanhóis sabiam muito pouco da língua ou das terras que ficavam ao sul do Panamá e por isso se referiram ao Peru como Biru. Foi Francisco Pizarro quem explorou a região que fica ao sul do Panamá.
Alguns relatos históricos afirmam que Biru era o nome de um inca local desconhecido que ajudou os exploradores espanhóis a explorar o novo mundo. Em 1529, o monarca da Espanha concedeu status legal ao nome e, assim, Biru ou Peru passou a existir.
