Austrália corresponde à definição de ilha, pois é cercada por água por todos os lados. No entanto, a Austrália é mais frequentemente referida como um continente do que como uma ilha; é uma das maiores massas de terra da Terra, portanto, se encaixa na definição de um continente.
Existem quatro características principais necessárias para que uma massa de terra se qualifique como um continente, e a Austrália atende a todas elas. Primeiro, as placas tectônicas da Austrália são independentes de outros continentes. Em segundo lugar, a Austrália tem flora e fauna únicas em relação a outros continentes. Terceiro, a Austrália tem culturas que são exclusivas das outras partes do mundo. Finalmente, grande parte da população da Austrália acredita que seja um continente.
